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雅居乐地产今早高开低走震荡回落,股价现更倒跌0.42%至9.53港元,成交340万股。高盛发表报告称,维持该股买进评级,并保留在确信买进名单中;但将目标价由11.68港元提升至12.4港元,较2010年底的资产净值折让10%,比市价溢价30%。
高盛指,雅居乐的估值不高,较10财年资产净值折让31%,相当于10财年14倍的预测市盈率,股价为10财年帐面值的2倍。并为反映最新的项目情况,将雅居乐09-11财年盈利预测上调了3%-5%,将2010年底的资产净值提升6%。指截至5月份雅居乐的合约销售额约为人民币67亿元,达到高盛对其09财年全年预测值的52%。...